Riesiger Subprime-Autokreditgeber macht mit der Rücknahme von Fahrzeugen mithilfe zwielichtiger „Kreditverlängerungen“ viel Geld [Update]

Wenn ein potenzieller Käufer eines Gebrauchtwagens aus AutoMax nicht für eine Finanzierung qualifiziert ist, wird ihnen wahrscheinlich ein Darlehen von Exeter Finance als Kreditgeber der letzten Instanz angeboten. Durch die Partnerschaft mit der größte Gebrauchtwagenhändler des Landes, Exeter positionierte sich an der Pipeline der Subprime-Kreditnehmer, laut einem Bericht von ProPublica. Der Kreditgeber nutzt dann fragwürdige Verlängerungen, um die Kreditlaufzeiten zu verlängern und den Ärmsten unglaubliche Summen aus der Tasche zu ziehen.

Freitag, 13. September 2024, 10:30 Uhr EST – Jalopnik erhielt folgende Erklärung von CarMax:

CarMax bietet seinen Kunden Finanzierungen über mehrere Finanzierungsquellen an, darunter auch Exeter Finance. Der Finanzierungsprozess von CarMax basiert auf den Grundwerten des Unternehmens: Transparenz und Integrität. Unabhängig davon, ob ein Kunde einen FICO-Score von 500 oder 800 hat, bietet CarMax jedem Kunden denselben, transparenten Prozess und denselben Fahrzeugbestand, aus dem er auswählen kann.

Kunden können zudem das Online-Finanzierungsangebot von CarMax nutzen, das es Kunden ermöglicht, sich vorab zu qualifizieren und landesweit CarMax-Fahrzeuge mit personalisierten Finanzierungsbedingungen für Autos aus unserem gesamten Bestand zu kaufen. Dieses Vorqualifizierungsprodukt für mehrere Kreditgeber bietet Kunden die Möglichkeit, digital Schnelle Kreditentscheidungen für unseren gesamten Bestand über unsere einfache Online-Vorqualifizierungsanfrage, ohne Auswirkungen auf die Kreditwürdigkeit. Kunden wissen von Beginn ihrer Reise an schnell und einfach, was sie sich leisten können, und können sich sicher sein, dass sie auf dem richtigen Weg sind, das richtige Auto zu finden, das sowohl ihren Anforderungen als auch ihrem Budget entspricht. 

Die meisten Kredite in Exeter werden aufgenommen über AutoMax, und ProPublica stellte einen Subprime-Kreditnehmer hervor, um die wirtschaftliche Situation einer Person zu veranschaulichen, die einen solchen Kredit aufnimmt. Jessica Patterson kaufte ein $15.000 Kia Rio im Jahr 2017 von einem CarMax außerhalb von Kansas City, Kansas. Sie war Empfangsdame in einem Hörgeräte-Verkaufszentrum, verdiente 12 Dollar pro Stunde und war gerade aus einem Zuhause für opfer ausgezogen. ProPublica erklärt:

Wie bei den meisten Subprime-Kunden war ihre Kredithistorie voller unbezahlter Rechnungen. Die Schulden stammten größtenteils von ihrem Ex-Mann, sagte sie.

Die CarMax-Mitarbeiterin sagte jedoch, sie habe gute Neuigkeiten: Exeter würde Patterson den vollen Betrag leihen, den sie für den Kauf des Kia benötigte. Dann las die Mitarbeiterin die Kreditbedingungen laut vor. Ein Kredit über sechs Jahre. Ein Zinssatz von 25,17 %. Eine monatliche Rate von 402,63 $. Das wäre ein Viertel von Pattersons Nettogehalt, fast doppelt so viel wie von Verbraucherkreditexperten empfohlen.

Sie fragte, ob es günstigere Angebote gäbe. Keines der anderen Unternehmen sei bereit, Patterson einen Kredit zu gewähren, sagte die Mitarbeiterin, die ihren Computermonitor so drehte, dass Patterson sehen konnte. „Exeter war das einzige Unternehmen dort“, sagte sie. Berichten der Ratingagenturen zufolge ist CarMax die größte Einzelquelle für Exeters Geschäft – verantwortlich für rund 50.000 Kredite pro Jahr.

Patterson stimmte den Bedingungen zu. Um zur Arbeit und ihre Kinder zur Schule zu bringen, brauchte sie ein Auto. Den Kredit abzulehnen, fühlte sich an wie Aufgeben.

Der atemberaubende Zinssatz des Kredits bedeutete, dass Patterson über 14.000 US-Dollar Zinsen zahlen musste, um mit dem Rio aussteigen zu können, aber sie hatte keine andere Wahl. Sie war sich dessen bewusst, da der Betrag aufgrund des Truth in Lending Act auf dem Kredit abgedruckt war, aber sie hatte auch keine andere Wahl.

Patterson geriet schnell in Rückstand und beantragte bis Januar 2018 zwei Kreditverlängerungen, da sie mit ihrer Familie kostenlose Abendessen in der Kirche besuchte und besuchte Lebensmittelbanken um Geld zu sparen und um die Zahlungen zu leisten. Auf den ersten Blick erscheint Exeter mit dieser Entlastung großzügig zu sein, aber die Änderung bläst die Kreditnehmer durch zusätzliche Zinsen auf noch mehr Schulden auf die Kreditnehmer auf. Der Bericht fügt hinzu:

Das Unternehmen würde die Zahlungen für Dezember und Januar einfach an das Ende ihres Fünfjahreszahlungsplans verschieben, teilte ihr der Vertreter mit, wodurch die Laufzeit des Kredits um zwei Monate verlängert würde. „Das war eine sofortige Erleichterung“, sagte Patterson.

Die Verlängerung schien ein Gefallen von Exeter in einer Zeit der Not zu sein. Tatsächlich hieß es in den damaligen Offenlegungsunterlagen des Unternehmens: „Verlängerungsgebühr: 0,00 $.“

Die Zahlungspause war jedoch alles andere als kostenlos. Was Patterson nicht wusste und was Exeter ihr ihrer Aussage nach verschwieg, war, dass jeder Cent ihrer nächsten fünf Zahlungen für die während der Zahlungspause angefallenen Zinsen draufgehen würde. Das bedeutete, dass sie den ursprünglichen Kreditbetrag während dieser Zeit überhaupt nicht zurückzahlte.

Durch die Verlängerung konnte sie zwar ihr Auto behalten, es kamen jedoch neue Zinsgebühren in Höhe von etwa 2.000 US-Dollar hinzu, die der Kreditgeber nicht klar offenlegte.

Exeter wurde schließlich wieder in Besitz genommen der Kia Rio von Patterson im Jahr 2021, nachdem sie über drei Jahre 17.097 $ eingetrieben hatte, während sie über 11.000 $ Schulden hatte. Der Kreditgeber versteigerte den Kia anschließend für 13.800 $. Viele weitere Geschichten nahmen den gleichen Verlauf wie die von Jessica Patterson. Mehr als 200.000 Kredite in Exeter sind mindestens drei Zahlungen im Verzug, und ein Viertel dieser Kredite endet in der Regel mit einer vorzeitigen Abstellung der Rückzahlung.

Sie können Den vollständigen Bericht von ProPublica finden Sie hier um mehr über die höchst fragwürdigen Praktiken von Exeter und die Probleme anderer Kreditnehmer zu erfahren.